Žebříčky Přehledy

Srovnání státních dluhopisů a termínovaných vkladů
30.11.2021  |  Jan Bachura

Zajímá vás, kolik vám vydělají spořicí státní dluhopisy ve srovnání s termínovanými vklady nabízenými bankami či družstevními záložnami? Co je pro klienta výhodnější? Přinášíme vám letos již podruhé aktuální srovnání.


Státní dluhopisy



Ministerstvo financí České republiky v současné době nabízí dva typy státních dluhopisů pro občany s názvem Dluhopis Republiky.

Reinvestiční státní dluhopis s dobou splatnosti 6 let má fixně stanoveny rostoucí roční kupóny. Příslušné úrokové sazby u reinvestičního dluhopisu jsou stanoveny k počátku upisovacího období pro všechna výnosová období. Aktuální úroková sazba začíná na 0,50 % p.a. a končí na hodnotě 2,75 % p.a. Konkrétně úroková sazba roste po dobu držení dluhopisu následovně:
  • 1. rok - 0,50 % p.a.
  • 2. rok - 0,75 % p.a.
  • 3. rok - 1,25 % p.a.
  • 4. rok - 1,75 % p.a.
  • 5. rok - 2,00 % p.a.
  • 6. rok - 2,75 % p.a.
U proti-inflačního státního dluhopisu s dobou splatnosti 6 let jsou roční výnosy stanoveny pohyblivou úrokovou sazbou, která je určena podle míry inflace na bázi indexu spotřebitelských cen zveřejňovaného Českým statistickým úřadem.

Výnosy u obou typů státních dluhopisů jsou každoročně reinvestovány a připsány na majetkové účty vlastníků ve formě nových státních dluhopisů. Počet kusů státních dluhopisů na majetkovém účtu se tak na konci každého výnosového období zvyšuje o výši odpovídající výnosu dluhopisu. Tím dochází k úročení nejen jmenovité hodnoty státních dluhopisů, ale také k dalšímu úročení výnosů dluhopisu v následujících obdobích.


Žebříčky a přehledy:
Žebříček s nejlepšími spořicími účty podle odborníků - zde
Přehled celé nabídky spořicích účtů - zde


Termínované vklady



Termínované vklady jsou jednorázovým vkladem, na kterém se vám po dobu uložení zhodnocuje vklad garantovanou úrokovou sazbou. Jednou z největších výhod termínovaných vkladů je jejich bezpečnost. Ze zákona jsou totiž pojištěny až do výše 100 tisíc EUR. Termínované vklady tak jednoznačně patří k těm nejzajímavějším z oblasti jistých a bezpečných možností zhodnocení peněžních prostředků. Klient předem zná částku, která se mu na konci spořicího období vrátí. Nepodstupuje tak v podstatě žádné riziko, že o vložené peníze přijde. Naopak, vklad se mu vrátí s předem jasným výnosem.

Dlouhodobě nejvýhodnější termínovaný vklad na trhu nabízí NEY spořitelní družstvo. Od 22. listopadu 2021 došlo k navýšení úrokových sazeb, aktuálně tak NEY spořitelní družstvo nabízí následující dobu trvání vkladu a úrokové sazby (s připsáním úroků na konci doby vkladu):
  • 3 měsíce - 1,50 % p.a.
  • 6 měsíců - 2,00 % p.a.
  • 1 rok - 2,50 % p.a. do 500 000 Kč / 3,10 % p.a. nad 500 000 Kč
  • 2 roky - 2,70 % p.a. do 500 000 Kč / 3,40 % p.a. nad 500 000 Kč
  • 3 roky - 2,80 % p.a. do 500 000 Kč / 3,50 % p.a. nad 500 000 Kč
  • 4 roky - 3,00 % p.a.
  • 5 let - 3,10 % p.a.
  • 7 let - 3,20 % p.a.
  • 10 let - 3,20 % p.a.
„Chceme pro naše klienty udržet standard, že jsme nejvýhodnější na trhu, a proto se musíme situaci přizpůsobovat. Termínovaný vklad je nejoblíbenější formou spoření, rozhodli jsme se sazby v krátké době znovu navýšit, a to hlavně u úložek, které střadatelé pro spoření využívají nejčastěji. Naši střadatelé volí různé délky vkladů a pořizují si jejich kombinace,“ vysvětluje Lukáš Hartl, předseda představenstva NEY spořitelního družstva.

Srovnání státních dluhopisů a termínovaných vkladů


Srovnání výnosnosti státních dluhopisů a termínovaných vkladů jsme provedli na základě třech modelových příkladů s vklady 100 000 Kč, 500 000 Kč a 1 000 000 Kč. Vzhledem k tomu, že vývoj inflace není dopředu znám, do srovnání jsme zahrnuli Dluhopis Republiky - Reinvestiční, kde jsou úrokové sazby již stanoveny po celou dobu vkladu, tj. 6 let (stejně jako v případě termínovaného vkladu).

NEY spořitelní družstvo však nenabízí termínovaný vklad s dobou 6 let, proto jsme zvolili termínovaný vklad s dobou 5 let s tím, že po 5 letech bude konečný zůstatek vložen na termínovaný vklad s dobou 1 rok, aby byl dodržen šestiletý spořicí plán.

Vklad 100 000 Kč



Parametr Dluhopis Republiky – Reinvestiční Termínovaný vklad od NEY spořitelního družstva
výše vkladu 100 000 Kč 100 000 Kč
úroková sazba 0,50 % p.a. - 2,75 % p.a.
(rostoucí pevná úroková sazba)		 3,10 % p.a. / 2,50 % p.a.
délka spoření 6 let 6 let (5 let + 1 rok)
čistý výnos po zdanění 9 328,06 Kč 15 580 Kč
celkem naspořeno
 109 328,06 Kč 115 580 Kč
Zdroj: Finparada.cz + Ministerstvo financí ČR

Vklad 500 000 Kč



Parametr Dluhopis Republiky – Reinvestiční Termínovaný vklad od NEY spořitelního družstva
výše vkladu 500 000 Kč 500 000 Kč
úroková sazba 0,50 % p.a. - 2,75 % p.a.
(rostoucí pevná úroková sazba)		 3,10 % p.a.
/
2,50 % p.a. do 500 000 Kč a 3,10 % p.a. nad 500 000 Kč
délka spoření 6 let 6 let (5 let + 1 rok)
čistý výnos po zdanění 46 631,03 Kč 80 786 Kč
celkem naspořeno 546 631,03 Kč 580 786 Kč
Zdroj: Finparada.cz + Ministerstvo financí ČR

Vklad 1 000 000 Kč



Parametr Dluhopis Republiky – Reinvestiční Termínovaný vklad od NEY spořitelního družstva
výše vkladu 1 000 000 Kč 1 000 000 Kč
úroková sazba 0,50 % p.a. - 2,75 % p.a.
(rostoucí pevná úroková sazba)		 3,10 % p.a.
/
2,50 % p.a. do 500 000 Kč a 3,10 % p.a. nad 500 000 Kč
délka spoření 6 let 6 let (5 let + 1 rok)
čistý výnos po zdanění 93 258,97 Kč 161 572 Kč
celkem naspořeno 1 093 258,97 Kč 1 161 572 Kč
Zdroj: Finparada.cz + Ministerstvo financí ČR

Z výše uvedeného srovnání vyplývá, že výhodnější je termínovaný vklad od NEY spořitelního družstva, který klientovi ve výsledku zajistí výrazně vyšší zhodnocení úspor, a to bez ohledu na výši jeho vkladu.

V případě vkladu 100 000 Kč mu termínovaný vklad zajistí po 6 letech spoření o více než 6 000 Kč více než v případě státního dluhopisu, v případě vkladu 500 000 Kč činí rozdíl ve prospěch termínovaného vkladu téměř 35 000 Kč a v případě vkladu 1 000 000 Kč se jedná dokonce o téměř 70 000 Kč.






Související články:
Vysokou sazbu na termínovaném vkladu NEY spořitelní družstvo ještě navýšilo

Na termínovaných vkladech lze nově získat až 5 procent ročně

Srovnání státních dluhopisů a termínovaných vkladů

NEY spořitelní družstvo zvyšuje úrokové sazby u termínovaných vkladů

Mobilní bankéř spořitelního družstva ANO za vámi přijde domů uzavřít smlouvu o termínovaném vkladu


Zpět


© 2023 Scott & Rose, spol. s r.o.